Финансовые функции (часть третья)
БЗРАСПИС
Служит для расчёта накопленной стоимости начального капитала для ряда переменных процентных ставок.
БЗРАСПИС(Капитал; Ставки)
Капитал: начальный капитал.
Ставки: ряд процентных ставок, например, диапазон H3:H5 или список (см. пример).
Эта функция игнорирует любые текстовые или пустые ячейки в диапазоне данных. Если результаты вычисления этой функции покажутся неверными, обратите внимание на наличие текста в диапазоне данных. Для подсветки текстового содержимого в диапазоне данных используйте функцию выделение значения цветом.
1000 денежных единиц вложены на три года. Годовые процентные ставки составляли 3%, 4% и 5%. Какова будет стоимость инвестиции после трёх лет?
=БЗРАСПИС(1000;{0,03;0,04;0,05}) возвращает 1124,76.
БС
Возвращает будущую стоимость инвестиции с постоянными выплатами и постоянной процентной ставкой.
БС(Ставка; КПЕР; Платёж [ ; [ ТЗ ] [ ; Тип] ])
Ставка: процентная ставка за период.
КПЕР: общее число периодов (платёжный период).
Платёж: годовая рента за период.
ТЗ (необязательно): текущая денежная стоимость инвестиции.
Тип (необязательно): срок выплаты в начале или конце периода.
Необязательные аргументы можно пропустить. Дополнительный аргумент требует наличия всех предшествующих разделителей.
Требуется рассчитать стоимость на конец периода для инвестиции, если процентная ставка равна 4%, выплаты осуществляются в течение двух лет, а сумма периодических выплат составляет 750 денежных единиц. Текущая стоимость инвестиции — 2500 денежных единиц.
=БС(4%;2;750;2500) = -4234,00 денежных единиц. Значение при завершении инвестиции составляет 4234,00 денежных единиц.
Users are advised to interpret FV negative results or #NUM! error, as it may be the result of an inconsistent or meaningless set of arguments.
ДАТАКУПОНДО
Возвращает дату выплаты первых процентов до даты соглашения. Результат имеет формат даты.
ДАТАКУПОНДО(Соглашение; Погашение; Частота [; Базис])
Расчёт: дата приобретения ценных бумаг.
Погашение: дата наступления срока погашения.
Частота: количество выплат доходов по процентам в год (1, 2 или 4).
Ценные бумаги приобретены 25.01.2001; дата погашения — 15.11.2001. Проценты выплачиваются раз в полгода (частота равна 2). Если используется расчёт ежедневного остатка (основание 3), какова была дата выплаты процентов до момента приобретения?
=ДАТАКУПОНДО("2001-01-25"; "2001-11-15"; 2; 3) возвращает 2000-11-15.
ДАТАКУПОНПОСЛЕ
Возвращает дату выплаты первых процентов после даты соглашения. Результат имеет формат даты.
ДАТАКУПОНПОСЛЕ(Соглашение; Погашение; Частота [; Базис])
Расчёт: дата приобретения ценных бумаг.
Погашение: дата наступления срока погашения.
Частота: количество выплат доходов по процентам в год (1, 2 или 4).
Ценные бумаги приобретены 25.01.2001; дата погашения - 15.11.2001. Проценты выплачиваются раз в полгода (частота равна 2). Если используется расчёт ежедневного остатка (основание 3), когда будет следующая выплата процентов?
=ДАТАКУПОНПОСЛЕ("2001-01-25"; "2001-11-15"; 2; 3) возвращает 2001-05-15.
ДНЕЙКУПОН
Возвращает количество дней в текущем процентном периоде, в который входит дата соглашения.
ДНЕЙКУПОН(Соглашение; Погашение; Частота [; Базис])
Расчёт: дата приобретения ценных бумаг.
Погашение: дата наступления срока погашения.
Частота: количество выплат доходов по процентам в год (1, 2 или 4).
Ценные бумаги приобретены 25.01.2001; дата погашения - 15.11.2001. Проценты выплачиваются раз в полгода (частота равна 2). Если используется расчёт ежедневного остатка (основание 3), сколько дней включает процентный период, в который входит дата уплаты процентов?
=ДНЕЙКУПОН("2001-01-25"; "2001-11-15"; 2; 3) возвращает 182.5.
ДНЕЙКУПОНДО
Возвращает количество дней с первого дня выплаты процентов по ценным бумагам до даты соглашения.
ДНЕЙКУПОНДО(Соглашение; Погашение; Частота [; Базис])
Расчёт: дата приобретения ценных бумаг.
Погашение: дата наступления срока погашения.
Частота: количество выплат доходов по процентам в год (1, 2 или 4).
Ценные бумаги приобретены 25.01.2001; дата погашения — 15.11.2001. Проценты выплачиваются раз в полгода (частота равна 2). Если используется расчёт ежедневного остатка (основание 3), сколько дней до даты уплаты процентов?
=ДНЕЙКУПОНДО("2001-01-25"; "2001-11-15"; 2; 3) возвращает 71.
ДНЕЙКУПОНПОСЛЕ
Возвращает количество дней от даты соглашения до следующей даты выплаты процентов.
ДНЕЙКУПОНПОСЛЕ(Соглашение; Погашение; Частота [; Базис])
Расчёт: дата приобретения ценных бумаг.
Погашение: дата наступления срока погашения.
Частота : количество выплат доходов по процентам в год (1, 2 или 4).
Ценные бумаги приобретены 25.01.2001; дата погашения - 15.11.2001. Проценты выплачиваются раз в полгода (частота равна 2). Если используется расчёт ежедневного остатка (основание 3), сколько дней до следующей выплаты процентов?
=ДНЕЙКУПОНПОСЛЕ("2001-01-25"; "2001-11-15"; 2; 3) возвращает 110.
ДОХОДПЕРВНЕРЕГ
Служит для расчёта дохода от ценных бумаг с нерегулярной датой первых процентов.
ДОХОДПЕРВНЕРЕГ(Соглашение; Погашение; Выпуск; Первые проценты; Ставка; Цена; Выкуп; Частота [; Базис])
Соглашение: дата приобретения ценных бумаг.
Погашение: дата наступления срока погашения.
Выпуск: дата выпуска ценных бумаг.
Первые проценты: дата первых процентов по ценным бумагам.
Ставка: ежегодный уровень процентной ставки.
Цена: стоимость ценных бумаг.
Выкуп: выкупная стоимость на каждые 100 денежных единиц номинала.
Частота: количество выплат доходов по процентам в год (1, 2 или 4).
ДОХОДПОСЛНЕРЕГ
Служит для расчёта дохода от ценных бумаг с нерегулярной датой последних процентов.
ДОХОДПОСЛНЕРЕГ(Соглашение; Погашение; Последние проценты; Ставка; Цена; Выкуп; Частота [; Базис])
Соглашение: дата приобретения ценных бумаг.
Погашение: дата наступления срока погашения.
Последний процент: дата последнего начисления процентов для ценных бумаг.
Ставка: ежегодный уровень процентной ставки.
Цена: стоимость ценных бумаг.
Выкуп: выкупная стоимость на каждые 100 денежных единиц номинала.
Частота: количество выплат доходов по процентам в год (1, 2 или 4).
Дата соглашения: 20 апреля 1999, дата погашения: 15 июня 1999, последние проценты: 15 октября 1998. Процентная ставка: 3,75 процентов, стоимость: 99,875 денежных единиц, выкупная стоимость: 100 денежных единиц, частота выплат: раз в полгода = 2, базис = 0.
Доход от ценных бумаг с нерегулярной датой последних процентов рассчитывается следующим образом:
=ДОХОДПОСЛНЕРЕГ("1999-04-20";"1999-06-15"; "1998-10-15"; 0,0375; 99,875; 100;2;0) возвращает 0,044873 или 4,4873%.
ИНОРМА
Служит для расчёта годовой процентной ставки при приобретении ценной бумаги за инвестиционную стоимость с последующей продажей за выкупную стоимость. Процент не выплачивается.
ИНОРМА(Соглашение; Погашение; Инвестиция; Выкуп [; Базис])
Соглашение: дата приобретения ценной бумаги.
Погашение: дата продажи ценной бумаги.
Инвестиция: сумма приобретения.
Выкуп: цена продажи.
Картина была приобретена 15 января 1990 года за 1 миллион и продана 5 мая 2002 года за 2 миллиона. В качестве основания используется расчёт ежедневного остатка (основание = 3). Требуется рассчитать среднюю годовую процентную ставку.
=ИНОРМА("1990-01-15"; "2002-05-05"; 1000000; 2000000; 3) возвращает 8.12%.
КПЕР
Возвращает количество периодов для инвестиции с постоянными выплатами и постоянной процентной ставкой.
КПЕР(Ставка; Платёж; ТЗ [ ; [ Остаток ] [ ; Тип ] ])
Ставка: процентная ставка за период.
Платёж: постоянная годовая рента за каждый период.
ТЗ: текущая (денежная) стоимость ряда платежей.
Остаток (необязательно): будущая стоимость на конец последнего периода.
Тип (необязательно): дата платежа в начале или конце периода.
Необязательные аргументы можно пропустить. Дополнительный аргумент требует наличия всех предшествующих разделителей.
Требуется рассчитать количество периодов в периоде выплат для процентной ставки в 6%, выплаты в 153,75 денежных единиц и текущей денежной стоимости в 2600 денежных единиц.
=КПЕР(6%;153,75;2600) = -12,02. Период выплат составляет 12,02 периодов.
Users are advised to interpret NPER negative results or #NUM! error, as it may be the result of an inconsistent or meaningless set of arguments.
ПРПЛТ
Служит для расчёта амортизации за период для инвестиций с регулярными выплатами и постоянной процентной ставкой.
ПРПЛТ(Ставка; Период; КПЕР; ТЗ [; Остаток [; Тип]])
Ставка: процентная ставка за период.
Период: период, для которого требуется рассчитать сложные проценты. Период=КПЕР, если рассчитываются сложные проценты за предыдущий период.
КПЕР: общее количество периодов, за которые выплачивается годовая рента.
ТЗ: текущая денежная стоимость ряда платежей.
Остаток (необязательно): требуемая (будущая) стоимость на конец периодов.
Тип: срок периодических платежей.
Требуется рассчитать процентную ставку за пятый период (год), если постоянная процентная ставка составляет 5%, а денежная стоимость — 15000 денежных единиц. Периодические выплаты производятся в течение семи лет.
=ПРПЛТ(5%;5;7;15000) = -352,97 денежных единиц. Сложные проценты в течение пятого периода (год) составляют 352,97 денежных единиц.
ПУО
Возвращает величину амортизации актива за указанный или частичный период по методу сокращающегося баланса.
ПУО(Стоимость; Ликвидационная стоимость; Время эксплуатации; Начало; Конец [; Коэффициент [; Без перехода]])
Стоимость: начальная стоимость актива.
Ликвидационная стоимость: стоимость актива в конце амортизации.
Время эксплуатации: период амортизации актива.
Н: начало периода амортизации. Для этого параметра следует использовать тот же формат даты, что и для длительности.
Конец: конец периода амортизации.
Коэффициент (необязательно): коэффициент амортизации. Коэффициент равен 2, если балансовая стоимость снижается вдвое.
Без перехода: необязательный параметр. «Без перехода» = 0 (по умолчанию) означает переход на линейную амортизацию. Если «Без перехода» = 1 переход не выполняется.
Необязательные аргументы можно пропустить. Дополнительный аргумент требует наличия всех предшествующих разделителей.
Требуется рассчитать величину амортизации по методу двукратного снижения балансовой стоимости для периода, если начальная стоимость равна 35 000 денежных единиц, а стоимость на конец периода амортизации — 7500 денежных единиц. Период амортизации — 3 года. Требуется рассчитать величину амортизации для периодов с 10 по 20.
=ПУО(35000; 7500; 36; 10; 20; 2) = 8603,80 денежных единиц. Величина амортизации между 10 и 20 периодами составляет 8 603,80 денежных единиц.
СТАВКА
Возвращает постоянную ставку за период выплат.
СТАВКА(КПЕР; Период платежей; ТЗ [ ; [ Остаток ] [ ; [ Тип ] [ ; Предположение ] ] ])
КПЕР: общее количество периодов для платежей.
Период платежей: постоянные выплаты за каждый период.
ТЗ: денежная величина ряда платежей.
БС (необязательно): будущая стоимость на конец периода выплат.
Тип (необязательно): срок выплат в начале или конце периода..
Предположение (необязательно): предполагаемая величина процента при расчёте методом итеративных вычислений.
Необязательные аргументы можно пропустить. Дополнительный аргумент требует наличия всех предшествующих разделителей.
Требуется рассчитать постоянную норму прибыли для трёх периодов выплат, если регулярные выплаты составляют 10, а текущая стоимость — 900 денежных единиц.
=СТАВКА(3;-10;900) = -75,63% Поэтому процентная ставка составляет 75,63%.
ЦЕНАПЕРВНЕРЕГ
Служит для расчёта стоимости на 100 денежных единиц номинальной стоимости облигации, если дата первых процентов является нерегулярной.
ЦЕНАПЕРВНЕРЕГ(Соглашение; Погашение; Выпуск; Первые проценты; Ставка; Доход; Выкуп; Частота [; Базис])
Соглашение: дата приобретения ценных бумаг.
Погашение: дата наступления срока погашения.
Выпуск: дата выпуска ценных бумаг.
Первые проценты: дата первых процентов по ценным бумагам.
Ставка: ежегодный уровень процентной ставки.
Доход: ежегодный доход от ценных бумаг.
Выкуп: выкупная стоимость на каждые 100 денежных единиц номинала.
Частота: количество выплат доходов по процентам в год (1, 2 или 4).
ЦЕНАПОСЛНЕРЕГ
Служит для расчёта стоимости на 100 денежных единиц номинальной стоимости облигации, если дата последнего начисления процентов является нерегулярной.
ЦЕНАПОСЛНЕРЕГ(Соглашение; Погашение; Последние проценты; Ставка; Доход; Выкуп; Частота [; Базис])
Соглашение: дата приобретения ценных бумаг.
Погашение: дата наступления срока погашения.
Последние проценты: дата последнего начисления процентов по ценным бумагам.
Ставка: ежегодный уровень процентной ставки.
Доход: ежегодный доход от ценных бумаг.
Выкуп: выкупная стоимость на каждые 100 денежных единиц номинала.
Частота: количество выплат доходов по процентам в год (1, 2 или 4).
Дата соглашения: 7 февраля 1999, дата погашения: 15 июня 1999, последние проценты: 15 октября 1998. Процентная ставка: 3,75 процентов, доход: 4,05 процентов, выкупная стоимость: 100 денежных единиц, частота выплат: раз в полгода = 2, базис: = 0.
Стоимость на 100 денежных единиц номинала ценных бумаг с нерегулярной датой последних процентов рассчитывается следующим образом:
=ЦЕНАПОСЛНЕРЕГ("1999-02-07";"1999-06-15";"1998-10-15"; 0,0375; 0,0405;100;2;0) возвращает 99,87829.
ЧИСЛКУПОН
Возвращает количество выплат процентов в период между датой соглашения и датой погашения.
ЧИСЛКУПОН(Соглашение; Погашение; Частота [; Базис])
Расчёт: дата приобретения ценных бумаг.
Погашение: дата наступления срока погашения.
Частота: количество выплат доходов по процентам в год (1, 2 или 4).
Ценные бумаги приобретены 25.01.2001; дата погашения — 15.11.2001. Проценты выплачиваются раз в полгода (частота равна 2). Если используется расчёт ежедневного остатка (основание 3), сколько раз производилась выплата процентов?
=ЧИСЛКУПОН("2001-01-25"; "2001-11-15"; 2; 3) возвращает 2.
ЧИСТВНДОХ
Служит для расчёта внутреннего дохода для ряда платежей, внесённых на различные даты. Для расчёта используется год, включающий 365 дней; високосные годы не учитываются.
Если платежи происходят через регулярные промежутки времени, используйте функцию ВСД.
ЧИСТВНДОХ(Значения; Даты [; Прогноз])
Значения и Даты: ряд платежей и ряд связанных с ними дат. Первая пара дат указывает на начальную дату плана погашения. Все остальные даты должны следовать за этими датами; порядок расположения не важен. Ряд значений должен содержать хотя бы одно отрицательное и одно положительное значение (поступления и взносы).
Прогноз (необязательно): предположение, которое можно ввести для внутреннего дохода. По умолчанию используется значение 10%.
Эта функция игнорирует любые текстовые или пустые ячейки в диапазоне данных. Если результаты вычисления этой функции покажутся неверными, обратите внимание на наличие текста в диапазоне данных. Для подсветки текстового содержимого в диапазоне данных используйте функцию выделение значения цветом.
Вычисление внутреннего дохода для следующих пяти платежей (даты в формате ISO 8601):
|
A |
B |
C |
|
|---|---|---|---|
|
1 |
2001-01-01 |
-10000 |
Получено |
|
2 |
2001-02-01 |
2000 |
Вложено |
|
3 |
2001-03-15 |
2500 |
|
|
4 |
2001-05-12 |
5000 |
|
|
5 |
2001-08-10 |
1000 |
=ЧИСТВНДОХ(B1:B5; A1:A5; 0,1) возвращает значение 0,1828 или 18,28%.
ЧИСТНЗ
Вычисляет чистую приведённую стоимость ряда платежей, внесённых в различные даты. Для расчёта принято 365 дней в году, високосные годы не учитываются.
Если платежи происходят через регулярные промежутки времени, используйте функцию ЧПС.
ЧИСТНЗ(Ставка; Значения; Даты)
Ставка: внутренняя норма доходности для платежей.
Значения и Даты: ряд платежей и ряд связанных с ними дат. Первая пара дат указывает на начальную дату плана погашения. Все остальные даты должны следовать за этими датами; порядок расположения не важен. Ряд значений должен содержать хотя бы одно отрицательное и одно положительное значение (поступления и взносы)
Расчёт чистой приведённой стоимости для упомянутых выше пяти платежей при национальной внутренней норме доходности 6%.
=ЧИСТНЗ(0,06; B1:B5; A1:A5) возвращает 323,02.
ЭКВ.СТАВКА
Служит для расчёта нормы прибыли на основе прибыли (дохода) от инвестиций.
ЭКВ.СТАВКА(П; ТС, БС)
П: количество периодов для расчёта нормы прибыли.
ТС: текущая стоимость. Денежная стоимость — денежный взнос или текущая денежная стоимость имущества. Для величины взноса необходимо указывать положительное значение; этот параметр не должен быть равен или меньше 0.
БС: требуемая денежная стоимость взноса.
Требуется рассчитать норму прибыли для четырёх периодов (лет), если денежная стоимость равна 7500, а будущая стоимость — 10000 денежных единиц.
=ЭКВ.СТАВКА(4; 7500; 10000) = 7,46%
Чтобы стоимость, равная 7500, возросла до 10000 денежных единиц, норма прибыли должна быть равна 7,46 %.